Taux de rendement de l’assurance vie en 2025
Les taux de rendement de l’assurance vie sont un indicateur clé pour orienter vos choix d’épargne en 2025. Découvrez les tendances du marché, et pourquoi le taux de rendement proposé par La France Mutualiste se distingue comme l’un des plus attractifs. Faites les bons choix pour faire fructifier votre épargne en toute confiance.
Sommaire
Comprendre le taux de rendement de l’assurance vie
Les facteurs influençant les rendements en 2025
Le rendement d’un fonds en euros d’assurance vie dépend pour partie des produits financiers qui le composent. Actions, obligations, immobilier, monétaire... Quand les marchés sont en croissance, la performance des actifs du fonds en euros s’en ressent. L’annonce du taux de rendement est donc aussi un événement conjoncturel.
L’année 2025 a été marquée par une baisse des taux directeurs définis par la Banque centrale européenne. Cette baisse entraîne dans son sillage l’ensemble des taux, comme ceux servis par les banques ou ceux associés aux obligations au moment de leur émission. On appelle cela, un « consensus de marché ».
« Notre savoir-faire en matière de gestion financière permet de proposer à nos adhérents une régularité dans nos performances et des taux de rendement attractifs pour l’ensemble de nos contrats d’épargne. En tant qu’acteur mutualiste, notre engagement reste inchangé : préserver et valoriser l’épargne de nos adhérents avec des placements porteurs de sens et ayant un impact concret sur l’économie réelle »,commente Dominique Burlett, président de La France Mutualiste.
A quoi sert un fonds en euros ?
Si vous êtes avez souscrit un contrat d’assurance vie, un plan d’épargne retraite individuel (PERIN) ou une Retraite mutualiste du combattant (RMC), l’annonce du taux de rendement est un moment important de l’année. Le taux de rendement, c’est la rémunération du fonds en euros pour l’année passée. Plus le taux de rendement du fonds en euros est élevé, plus le contrat génère des intérêts. Et comme le fonds en euros est garanti, les intérêts sont acquis et produisent eux-mêmes intérêts année après année. C’est ce que l’on appelle « l’effet boule de neige ».
Le taux de rendement de La France Mutualiste
La France Mutualiste est une mutuelle d’épargne retraite. En 2024, elle a rejoint le groupe Malakoff Humanis. Depuis plus de 130 ans, La France Mutualiste accompagne les épargnants dans la constitution d’une épargne. Cette épargne peut servir à financer un projet, compléter ses revenus à la retraite, ou préparer la transmission d’un capital. En 2025, la mutuelle commercialise principalement une assurance vie, un plan d’épargne retraite individuel (PERIN) et la Retraite mutualiste du combattant.
Le rendement de l’assurance vie
Le taux de rendement de l’assurance vie en 2025 à La France Mutualiste est de 3,50 %* (Les rendements passés ne préjugent pas des rendements à venir.). Ce taux, qui concerne plus précisément le fonds en euros du contrat d’assurance vie multisupport Actépargne2, est la résultante de deux facteurs :
- les résultats dégagés pour l’année écoulée
- le pilotage de la provision pour participation aux excédents, soit les réserves appartenant aux adhérents et dont on peut différer la distribution sur 8 ans afin de mieux lisser les performances.
Le rendement du plan d’épargne retraite individuel
Le taux de rendement du fonds en euros du plan d’épargne retraite individuel (PERIN) en 2025 à La France Mutualiste est de 4,00 %* (Les rendements passés ne préjugent pas des rendements à venir.). Pour les adhérents qui ont souscrit un plan d’épargne retraite individuel, cette annonce est d’importance puisqu’au fur et à mesure que la retraite approche, les placements en gestion pilotée sont progressivement orientés vers des supports à plus faible risque parmi lesquels le fonds en euros. En effet, le fonds en euros est garanti et permet d’éviter aux épargnants de s’exposer plus que de raison aux fluctuations du marché.
Le rendement de la Retraite mutualiste du combattant
Pour ce qui est de la Retraite mutualiste du combattant, le taux de revalorisation des rentes en 2025 à La France Mutualiste est de 4,30 %**. La France Mutualiste complète au mieux l’action des pouvoirs publics. En effet, la Retraite mutualiste du combattant est considérée comme un droit auquel ont accès les femmes et les hommes qui ont rendu service à la Nation. Ce contrat avantageux prend la forme d'une rente viagère différée.
Comment choisir un contrat d’assurance vie adapté en 2025 ?
Une mutuelle d’épargne solide
Le taux de rendement est le fruit d’une politique d’investissement et de développement. Le choix du contrat d’assurance vie peut donc aussi passer par l’analyse de la stratégie de la mutuelle. Isabelle Le Bot, directrice générale de La France Mutualiste, en témoigne : « Les choix stratégiques que nous avons opérés en 2025, qu’il s’agisse de notre rapprochement avec le groupe Malakoff Humanis ou de notre nouveau parcours omnicanal, ont été particulièrement porteurs. Ils renforcent la solidité de notre mutuelle sur le long terme et séduisent de nouveaux adhérents, soucieux de leur épargne ».
Avec un taux de 3,50 %* pour le fonds en euros de son contrat Actépargne2, accordé au titre de 2025 à l’ensemble de ses adhérents et sans condition de détention d’unités de compte, La France Mutualiste continue de préserver plus que jamais le pouvoir d’achat de ses adhérents. La performance s’inscrit dans la durée avec un taux de rendement net cumulé de 11,19 % * sur 3 ans.
Le fonds en euros de La France Mutualiste est très diversifié avec une part importante investie dans l’immobilier résidentiel. Ce patrimoine, que la mutuelle fait fructifier depuis les années 1930, est un véritable pilier de sa performance. Ce n’est pas tout puisque La France Mutualiste dispose d’un portefeuille de placements actions qui est générateur de valeur sur le long terme. C’est cette allocation qui, depuis des années, a permis de produire d’importantes plus-values latentes et qui permet, aujourd’hui, de servir cette performance en toute sécurité.
Rentrons dans le détail de la composition du fonds en euros de La France Mutualiste en 2024 :
- L’immobilier prend une place plus importante dans notre allocation d’actifs que la moyenne des autres assureurs. Le fait de détenir ce patrimoine depuis très longtemps et d’avoir une réserve de plus-values importante contribue à la solidité financière de la mutuelle. La baisse de la valeur du marché immobilier et la gestion de notre patrimoine a pour conséquence de faire légèrement baisser la part de l’immobilier dans notre fonds en euros en 2025.
- Le poids des actions est supérieur à la moyenne du marché. Ceci permet d’avoir un actif général plus diversifié et ayant une espérance (au sens financier) de rendement importante.
- Les obligations ont gagné en valeur cette année. Il s’agit d’un effet mécanique de la baisse des taux en 2025. La France Mutualiste a par ailleurs profité de cette dynamique pour investir sur les obligations. Cette stratégie d’investissement et la hausse de la valeur des obligations ont entraîné un accroissement de la part des obligations dans notre fonds en euros.
Des investissements dans l’économie réelle
La part dédiée au private equity, c’est-à-dire à l’investissement en capital dans des très petites, petites et moyennes entreprises (TPE et PME) non cotées, demeure un axe structurant de la stratégie d’investissement du fonds en euros de La France Mutualiste, illustrant son engagement durable en faveur de l’économie réelle.
- Un impact significatif sur l’économie réelle française : des centaines de millions d’euros investis en France via le private equity et la dette non cotée, afin de soutenir le développement des entreprises, des infrastructures et des projets locaux.
- Une diversification sectorielle importante : Près de 40 secteurs de l'économie française soutenus, avec des investissements ciblés au plus près des besoins.
- Un engagement pour le territoire : Des projets financés dans chaque région, pour un développement harmonieux de l'ensemble du territoire français.
- Un engagement fort pour les territoires en private equity : de nombreuses entreprises et projets français accompagnés grâce aux financements de la mutuelle, contribuant activement à l’innovation, à l’emploi local et au dynamisme économique des régions.
Cumuler sens, souveraineté et performance
Dans un contexte géopolitique marqué par le renforcement des enjeux de souveraineté européenne, La France Mutualiste affirme sa volonté de donner du sens à ses investissements en soutenant l’économie réelle et les secteurs stratégiques. La mutuelle s’engage ainsi en faveur de la défense européenne à travers le fonds Sienna Dette Privé Europe, dédié au financement d’entreprises clés de la base industrielle et technologique de défense.
Cet investissement vise à accompagner des acteurs européens essentiels à la sécurité, à l’innovation et à l’autonomie stratégique du continent, tout en répondant à des exigences élevées en matière de responsabilité et de performance financière. En soutenant des entreprises engagées dans la défense, la cybersécurité ou les technologies critiques, La France Mutualiste contribue à la résilience de l’Europe et à la protection de ses intérêts fondamentaux.
À travers cette démarche, la mutuelle démontre qu’il est possible de concilier performance à long terme, utilité collective et engagement responsable, en orientant l’épargne vers des projets porteurs de sens et d’impact durable pour la société. (voir rapport d’investissement responsable 2024)
La France Mutualiste s’est fixée des objectifs précis et mesurables pour la période 2021-2030 : réduire de 50% l’empreinte carbone de ses investissements cotés (tonne de CO2 émise par l’entreprise / million € investis). Cette démarche s’inscrit dans l’objectif mondial de limiter le réchauffement climatique sous 2° C d’ici 2050.
Ils réagissent à notre taux de rendement
* Taux net de frais de gestion et brut de prélèvements sociaux et fiscaux, du fonds en euros du contrat.
** Les rentes constituées avec un taux technique inférieur à 4,30% sont revalorisées sous la forme d’une participation aux excédents. Les taux de revalorisation passés ne préjugent pas des taux à venir
